- Der CT QR Series Global Equity Active UCITS ETF erweitert Columbia Threadneedles aktive, Research-getriebene „Quant Redefined“-Serie (QR)
- Das globale Portfolio setzt auf eine aktive Auswahl von Aktien, die eine Outperformance erwarten lassen – zum Start enthalten sind rund 35 Prozent der Titel seiner Benchmark MSCI ACWI
- Damit baut Columbia Threadneedle seine Präsenz im Bereich aktiver ETFs in Europa weiter aus – 2025 wurden bereits aktive ETFs für US- und europäische Aktien aufgelegt
Columbia Threadneedle Investments hat einen aktiven ETF mit Fokus auf globale Aktien an der Deutschen Börse Xetra sowie in Zürich und London gelistet: Der CT QR Series Global Equity Active UCITS ETF (ISIN: IE000M07S996) ergänzt die Palette aktiver ETFs des Hauses und ist das neueste Angebot aus der „Quant Redefined“-Serie (QR).
Der neue aktive ETF bietet Anlegern eine aktive Kernallokation in globale Aktien. Die Titelauswahl stützt sich auf das quantitative Research von Columbia Threadneedle und wird durch Echtzeit-Erkenntnisse des Global-Fundamental-Research-Teams ergänzt, das mit mehr als 200 Analysten zu den führenden Researchern der Branche zählt. Der neue Global Active ETF soll Kunden eine bessere risikobereinigte Rendite liefern als die Benchmark MSCI ACWI. Daher investiert er nur in diejenigen Aktien, die im Investmentprozess als besonders attraktiv bewertet werden und von denen eine Outperformance zu erwarten ist. Im Schnitt setzt das globale Portfolio nur auf rund 35 Prozent der Aktien, die in der Benchmark enthalten sind.
Christopher Lo, Senior Portfolio Manager bei Columbia Threadneedle Investments, sagt: „Unser neuer, aktiv gemanagter globaler Aktien-ETF bietet europäischen Anlegern ein Portfolio, das nur dort investiert, wo die Chancen am größten sind. Und nicht überall, wo der Index es vorschreibt. Dies führt zu einer deutlichen Abweichung von der Benchmark und sorgt für ein wirklich aktives Exposure. Das ist auch der Ansatz unserer aktiven US- und europäischen Aktien-UCITS-ETFs, die wir bereits im vergangenen Jahr aufgelegt haben.“
Der neue Global Equity Active ETF nutzt dasselbe quantitative Modell wie alle Active ETFs der QR-Serie. Es wurde über mehr als 20 Jahre hinweg verfeinert und kombiniert Erkenntnisse zu Qualität, Katalysatoren und Value mit fundamentalen Echtzeit-Analysen.
Michaela Collet Jackson, Leiterin Vertrieb und Marketing EMEA bei Columbia Threadneedle Investments, ergänzt: „Für uns ist die Auflage des Global Equity Active ETF der nächste Meilenstein im Bereich Active ETFs in Europa und Großbritannien. Wir sehen großes Interesse an unseren ersten aktiven ETFs und wollen hier weiter wachsen. Daher freuen wir uns darauf, unser Angebot an differenzierten, aktiven und Research-gestützten Lösungen weiter auszubauen. Unsere aktiven ETFs sind so konzipiert, dass sie als zentraler Baustein in Kundenportfolios funktionieren können. Wir wissen, dass aktive ETFs eine wichtige Rolle als Bausteine im Portfolio vieler Anleger spielen. Daher arbeiten wir bereits an den nächsten Produkten, die unsere fundamentalen aktiven High-Alpha-Fonds ergänzen werden.“
| Fondsname | Ticker | ISIN | Benchmark | TER | Börsenplätze |
|---|---|---|---|---|---|
| CT QR Series Global Equity Active UCITS ETF | QRGE | IE000M07S996 | MSCI ACWI | 0,25% | LSE, Xetra, SIX |
| CT QR Series US Equity Active UCITS ETF | QRUS | IE000953I6Z4 | Russell 1000 | 0,20% | LSE, Xetra, SIX |
| CT QR Series European Equity Active UCITS ETF | QREU | IE000SA19OL0 | MSCI Europe | 0,25% | LSE, Xetra, SIX |
Dreistufiger Prozess mit Research und aktivem Element
Portfoliomanager Christopher Lo verwaltet die neue Produktserie und wird denselben strengen Ansatz verfolgen wie bei seinen aktiven ETFs in den USA, ergänzt um einige Erweiterungen speziell für den europäischen Markt. Der Anlageprozess der „QR-Serie“ kombiniert quantitatives und fundamentales Research mit den dynamischen Eigenschaften einer traditionellen aktiven Lösung:
- Research: Das Team setzt auf die Erfahrung aus mehr als 20 Jahren quantitativer Modellierung und auf das Globale Fundamentale Research von Columbia Threadneedle, um Aktien mit dem höchsten Outperformance-Potenzial zu identifizieren und Titel auszuschließen, die mit großer Wahrscheinlichkeit schwächeln werden.
- Rank: Auf Grundlage dieses Bewertungssystems stuft das Team die Aktien von „strong buy“ bis „strong sell“ ein und schließt so Unternehmen aus, von denen eine Underperformance erwartet wird. Dabei wird das Anlageuniversum auf etwa ein Drittel reduziert. Das Ergebnis ist ein Portfolio aus Aktien, von deren Potenzial das Team fest überzeugt ist und das zugleich die Anforderungen an SFDR-Artikel 8 erfüllt.
- Recalibrate: Die Portfoliokonstruktion von Columbia Threadneedles QR-Serie ist regelbasiert, Benchmark-orientiert und soll sektorale und geografische Verzerrungen minimieren. Alpha entsteht über die Aktienauswahl. Um die Kosten zu begrenzen, wird das Portfolio zweimal jährlich neu kalibriert. Dazu kommt eine tägliche Überprüfung, um schnell auf Herabstufungen von Aktien reagieren zu können.
Die disziplinierte Methodik kombiniert die Expertise der Fondsmanager mit objektiven Datenanalysen, um robuste, transparente Portfolios aus rund 35 Prozent der Indexwerte aufzubauen. Das Ergebnis ist eine Strategie mit einem Tracking Error von zwei bis vier Prozent, die einen wirklich aktiven Ansatz zu einem attraktiven Preis bietet und deren risikobereinigte Rendite die Benchmark übertrifft.
