Einladung zum Fonds-Dialog 2023 | Im Oktober & November 6x in Österreich!

Monika Rosen blickt auf mehr als zwei Jahrzehnte Erfahrung als Chefanalystin der Bank Austria zurück. Seit ihrer Pensionierung im April 2022 ist sie als selbständige Expertin in ihrem Fachgebiet tätig, unter anderem durch Vorträge, regelmäßige mediale Auftritte (beispielsweise in der Zeit im Bild oder im Ö1 Journal) und gelegentliche Tätigkeiten als externe Moderatorin für e-fundresearch.com. Sie verfügt über einen österreichischen und einen amerikanischen Studienabschluss und ist zertifizierte Börsenhändlerin. Seit 2016 ist Monika Rosen im Aufsichtsrat der Schoeller Invest und seit 2021 auch Vizepräsidentin der Österreichisch-Amerikanischen Gesellschaft.

ETFs sind eine beliebte Anlageform, die es ermöglichen, mit einem einzigen Produkt in einen ganzen Markt oder ein bestimmtes Thema zu investieren. Eine gute Diversifikation, eine einfache Handhabbarkeit und niedrige Kosten. Das zeichnet ETFs aus. Doch wie kann man als Investor noch mehr herausholen? Mit einer gezielten Aktienselektion. Unser innovativer Ansatz kombiniert dabei die Vorteile eines ETFs mit ausgewählten Modern Value-Titeln. Wie dieser im Detail funktioniert und auf welche Kennzahl wir bei der Auswahl besonders achten, erläutert Kapitalmarktstratege Heiko Böhmer.

In den letzten Jahren kursierte an der Börse hartnäckig das Akronym TINA – „There Is No Alternative“. Angesichts historisch niedriger Zinsen traf dies oft zu und Aktien standen primär im Fokus. Der Absolute-Return-Rentenfonds DNCA Invest Alpha Bonds konnte jedoch auch in dieser Marktphase positive Renditen erzielen und greift auf die komplette Klaviatur des Fixed Income Marktes zu, um Erträge zu erzielen: steigende/fallende Zinsen, Credit-Spreads, Inflationserwartungen, Zinskurven, Währungen etc. Der Fondsmanager François Collet erklärt, wie er durch das aktuelle Marktumfeld navigiert und welche Rolle dabei Risikomanagement, Durationsrisiken und steilere Zinskurven spielen?

Niklas Jeschke, CFA ist Stratege bei T. Rowe Price, einem der größten Multi-Asset-Anbieter weltweit mit über $450 Mrd. verwalteten Assets in diesem Segment. Er wird nach kurzer Vorstellung unseres Hauses auf die aktuellen Entwicklungen an den Kapitalmärkten, speziell im Hinblick auf die Multi-Asset-Anlageklasse eingehen. Anhand unseres Marktausblicks wird die derzeitige Positionierung unserer Multi-Asset-Portfolios durchleuchtet und auf Unter- und Übergewichtungen eingegangen. Schließlich zeigen wir die konkrete Umsetzung auf Basis unserer Multi-Asset Fonds auf. Der Investmentansatz dieser „Global Allocation“-Strategien beruht auf der globalen Allokation über verschiedene Anlageklassen hinweg, basierend auf einer aktiven Titelselektion von einem der größten Research-Teams der Branche.

Die Renditen von europäischen Anleihen sind auf dem höchsten Stand seit der Finanzkrise und selbst sichere Staatsanleihen bieten jetzt eine positive Realverzinsung. Wir diskutieren wir Investoren durch die Integration von ESG-Aspekten und selbst mit Nachhaltigkeitszielen eine gute Performance in diesem Umfeld erzielen können.